Investera CSN-lånet / Studielånet?

Uppdaterad:
Så finansieras sidanVi kan komma att erhålla ersättning från annonörer via affiliatelänkar.
Investera CSN lånet

Ska CSN-lånet användas för sparande och investeringar? Detta utifrån att lånets ränta är så låg att flera olika investeringar ger högre avkastning.

  • Ja, om det ger en långsiktigt högre avkastning än räntan på lånet
  • Nej, att investera lånade pengar innebär en förhöjd risk

Det som främst är avgörande är vad investeringar sker i för tillgångar, risknivå, förväntad avkastning och långsiktighet. Det viktigaste är att i så fall investerar med låg risk.

I detta klippet på ca 3 minuter förklarar RikaTillsammans hur man skall tänka kring att investera CSN-lånet på ett bra sätt.

Tips!
Både Nordnet.se och Avanza.se erbjuder 0 kr i courtage vid aktiehandel samt 0 kr i fondavgifter för alla som har upp till 50 000 kr på kontot. Delar du upp dina pengar mellan Nordnet & Avanza kan du alltså utnyttja bägge deras erbjudanden. Det är gratis att öppna konton både hos Nordnet och Avanza.

✅ 0 kr i courtage vid aktiehandel
✅ 0 kr i fondavgifter

Erbjudandet gäller för alla som har ett samlat sparande på max 50 000 kr hos Avanza. Samlat sparande = kassa plus investeringar.

✅ 0 kr i courtage vid aktiehandel
✅ 0 kr i fondavgifter

Erbjudandet gäller för alla som har ett samlat sparande på max 50 000 kr hos Nordnet. Samlat sparande = kassa plus investeringar.

Öppna konto hos båda💡
genom att öppna konto hos både Nordnet och Avanza kan du dela upp dina pengar och utnyttja deras erbjudanden till max. Om du exempelvis har 90 000 kr så sätter du in 45 000 kr hos Nordnet och 45 000 kr hos Avanza. Då kan du handla aktier och fonder helt utan avgifter för totalt 90 000 kr.

Vad är courtage?
Courtage är kostnaden för att köpa och sälja aktier. Nordnet och Avanza bjuder på denna kostnader så länge du har under 50 000 kr på kontot.

Vad är fondavgift?
Fonder tar ut en avgift för att de förvaltar dina pengar. Nordnet och Avanza bjuder på dessa avgifter så länge du har under 50 000 kr på kontot.

Skillnaden mellan att investera lånat kapital eller sparat kapital

Det finns en tydlig skillnad mellan att investera eget sparat kapital mot att investera kapital från ett lån.

Eget sparat kapital

Skulle tillgången gå ner i värde, eller gå till noll, påverkas primärt din nuvarande ekonomiska situation. Eftersom investering aldrig bör ske med pengar som du inte har råd att förlora bör förlusten inte skapa stora ekonomiska problem.

Lånat kapital

Skulle tillgången gå ner i värde, eller till och med bli värdelös, måste fortfarande lånet betalas tillbaka.

Återbetalning av CSN-lånet påbörjas automatiskt om paus sker i studierna eller om de avslutas helt. Är det första gången som CSN-lån tas ut påbörjas återbetalningen sex månader efter sista utbetalning.

Att investera CSN-lånet innebär alltså en extra ekonomisk risk. Detta genom att investeringen kan påverka din framtida ekonomi negativt. Du lånar och investerar idag – utan att du idag veta hur din ekonomiska situation kommer se ut efter studierna.

Studielån

Exempel: Studielån på 200 000 kr av en person som är under 36 år. Återbetalning sker på 22 år och månadskostnaden blir 630 kr. Exempel från 2021.

Att behöva betala 630 kr i månaden, i 22 år, för en riskabel investering under studietiden är inte någon önskar sig.

Det är helt gratis att öppna konton hos alla aktörer nedan.

🔗 IG.com/sv – Följ, handla & gör teknisk analys på världens alla marknader.
Plattform & mobil-app som håller världsklass & är helt gratis.
Erbjuder handel i kryptovalutor, råvaror, index, aktier osv i realtid 24/7.

🔗 Etoro.com/sv – Alltid 0 kr i courtage på aktiehandel.
Handla i olika sorters valutor, CFD:s, aktier, index, råvaror osv. ({etoroCFDrisk} % av de som handlar CFD:s förlorar pengar).

🔗 Levler.se – Ny svensk nätmäklare för aktier & fonder med 0 kr i courtage fram till år 2025

🔗 Avanza.se & Nordnet.se – Öppna konto hos båda och utnyttja deras erbjudanden.
Bägge två erbjuder 0 kr i courtage & 0 kr i fondavgifter för alla med upp till 50 000 kr på kontot.

🔗 Sigmastocks.se – ISK-konto där du låter deras aktierobot välja ut aktier åt dig.
Väljer ut aktier med hjälp av algoritmer.
Minsta insättning = 1 kr.

Risken!

  • Lågkonjunktur efter examinering

Efter examinering ska lånet börja återbetalas efter 6 månader. Får du bara ett arbete med låg lön kan en månadskostnad på över 500 kr/månad tydligt påverka den personliga ekonomin. Har investeringen dessutom minskat i värde kan den inte säljas av för att återbetala lånet.

  • Investeringen är tänkt att användas för att betala lånet

Om du tänker använda investeringen för att återbetala lånet innebär det att försäljning av tillgången förväntas ske 4 – 5 år efter att du börjat studera. Att behöva sälja sin tillgång vid ett specifikt tillfälle ökar risken att försäljning sker precis vid en nedgång.

Alternativ 1 – Sparkonto

Är det värt att låna fullt och spara pengarna på ett sparkonto?

Det säkraste sättet att spara pengar är att ha dem på ett sparkonto. Utifrån att CSN-lånet kan ha lägre räntekostnad än räntan som ges på ett sparkonto kan detta vara ett sätt att ”tjäna” på att ta fullt lån.

Ränta på CSN-lånet

Räntan på CSN-lånet ändras varje år och fastställs av Regeringen. Räntan beräknas på ”upplåningskostnad för staten de tre senaste kalenderåren, därtill subventionerar staten den ränta den enskilde betalar med 30 %” /CSN.se

Till skillnad mot de flesta andra lån är däremot inte räntekostnaden avdragsgill. Utöver räntan betalas även en årlig administrationskostnad på.

🔗 Se nuvarande ränta och avgifter på CSN-lån

Vid exempelvis återkrav eller påminnelser uppkommer högre ränta och fler avgifter. Men genom att vara noga med inbetalningarna kan dessa kostnader undvikas.

Tips!
Både Nordnet.se och Avanza.se erbjuder 0 kr i courtage vid aktiehandel samt 0 kr i fondavgifter för alla som har upp till 50 000 kr på kontot. Delar du upp dina pengar mellan Nordnet & Avanza kan du alltså utnyttja bägge deras erbjudanden. Det är gratis att öppna konton både hos Nordnet och Avanza.

✅ 0 kr i courtage vid aktiehandel
✅ 0 kr i fondavgifter

Erbjudandet gäller för alla som har ett samlat sparande på max 50 000 kr hos Avanza. Samlat sparande = kassa plus investeringar.

✅ 0 kr i courtage vid aktiehandel
✅ 0 kr i fondavgifter

Erbjudandet gäller för alla som har ett samlat sparande på max 50 000 kr hos Nordnet. Samlat sparande = kassa plus investeringar.

Öppna konto hos båda💡
genom att öppna konto hos både Nordnet och Avanza kan du dela upp dina pengar och utnyttja deras erbjudanden till max. Om du exempelvis har 90 000 kr så sätter du in 45 000 kr hos Nordnet och 45 000 kr hos Avanza. Då kan du handla aktier och fonder helt utan avgifter för totalt 90 000 kr.

Vad är courtage?
Courtage är kostnaden för att köpa och sälja aktier. Nordnet och Avanza bjuder på denna kostnader så länge du har under 50 000 kr på kontot.

Vad är fondavgift?
Fonder tar ut en avgift för att de förvaltar dina pengar. Nordnet och Avanza bjuder på dessa avgifter så länge du har under 50 000 kr på kontot.

Ränta på sparkonto

Räntan på CSN-lånet får därefter ställas mot räntan på ett sparkonto. Genom att binda räntan på sparkontot ges i regel något högre räntenivå. På denna ränteintäkt betalas däremot 30 % i skatt.

Inflation gynnar lån

Om låneräntan är lägre än inflationen i ett land gynnas även låntagaren finansiellt. Med exempelvis en förväntad löneökning på 2 % per år, samtidigt som räntan bara är 0,05 %, kommer allt mindre del av lönen att gå till lånet.

Exempel:

Låna 100 000 kr och betala för detta 0,05 % i ränta. Sätt pengarna på ett sparkonto med 0,9 % i ränta. Det innebär 0,6 % efter skatt. Därmed ”tjänar” man 0,55 % i ränta på CSN-lånet.

Alternativ 2 – Aktier

Är det värt att investera delar av CSN-lånet i aktier?

Under tider då börsen går starkt lockas många att investera delar av CSN-lånet i aktier och fonder. Historiskt har det även varit en fördel – förutsatt att investeringarna skett mycket långsiktigt.

Historisk avkastning på börsen

Årsmedelavkastning på börsen mellan 1870 och 2019 var 9,24 %. Med andra ord långt över räntekostnaden för ett CSN-lån. Samtidigt har det funnits år med avkastning på lägre än – 30 % (1990, 2002 och 2008). Om historisk avkastning används som mått är det alltså mycket viktigt att investeringen sker på väldigt lång sikt. Dessutom är månadssparande ett mycket bra sätt att sprida ut risken.

Grafen ovan visar OMXS-30 mellan 2010 och 2021. De som köpte för en engångssumma i mars 2015 fick snabbt en kraftig värdeminskning. Inte förrän drygt 4 år senare nådde börsen samma nivå. Men den som månadssparat under denna tid fick sedan mycket god avkastning kommande 5 år. I samband med IT-kraschen, år 2000, tog det ännu längre tid för börsen att återhämta sig.  Men historiskt har börsen alltid gått uppåt.

Går börsen alltid upp?

Att börsen går upp på lång sikt beror på att de flesta företag drivs med målet på expansion och tillväxt. Målet för företagsledningen är att skapa mervärde – vilket därmed återspeglas i kursen. Dessutom kan även inflationen delvis räknas in i aktiekurserna.

Risk eller risk?

Att investera i aktier innebär alltid en risk. Samtidigt är det extremt stor skillnad i risk beroende på i vilka aktier som investering sker i. Sker investeringar med lånat kapital bör risken hållas lägre än om investeringar sker med eget kapital. Exempel på hur risken kan minskas:

  • Undvik så kallade förhoppningsbolag
  • Köp fonder istället för aktier
  • Månadsspara
  • Köp enbart aktier på A-listan

Tips!
Både Nordnet.se och Avanza.se erbjuder 0 kr i courtage vid aktiehandel samt 0 kr i fondavgifter för alla som har upp till 50 000 kr på kontot. Delar du upp dina pengar mellan Nordnet & Avanza kan du alltså utnyttja bägge deras erbjudanden. Det är gratis att öppna konton både hos Nordnet och Avanza.

✅ 0 kr i courtage vid aktiehandel
✅ 0 kr i fondavgifter

Erbjudandet gäller för alla som har ett samlat sparande på max 50 000 kr hos Avanza. Samlat sparande = kassa plus investeringar.

✅ 0 kr i courtage vid aktiehandel
✅ 0 kr i fondavgifter

Erbjudandet gäller för alla som har ett samlat sparande på max 50 000 kr hos Nordnet. Samlat sparande = kassa plus investeringar.

Öppna konto hos båda💡
genom att öppna konto hos både Nordnet och Avanza kan du dela upp dina pengar och utnyttja deras erbjudanden till max. Om du exempelvis har 90 000 kr så sätter du in 45 000 kr hos Nordnet och 45 000 kr hos Avanza. Då kan du handla aktier och fonder helt utan avgifter för totalt 90 000 kr.

Vad är courtage?
Courtage är kostnaden för att köpa och sälja aktier. Nordnet och Avanza bjuder på denna kostnader så länge du har under 50 000 kr på kontot.

Vad är fondavgift?
Fonder tar ut en avgift för att de förvaltar dina pengar. Nordnet och Avanza bjuder på dessa avgifter så länge du har under 50 000 kr på kontot.

CSN-lån till bolån?

CSN- lånet är visserligen tänkt att användas till studier. Men det finns samtidigt inget som anger vad pengarna måste användas till. En person som kan spara hela lånesumman varje månad kommer efter 5 år ha en rejäl summa. Pengarna kan i detta läge användas som del vid bostadsköp – detta till en mycket låg ränta. Eftersom många unga har svårt att få ihop till kontantinsatsen på ett bolån skulle denna väg alltså kunna underlätta som ett första steg in på bostadsmarknaden…

Generella råd

  • Buffert och andra sparmål först

Skapa alltid först och främst en buffert på ett sparkonto med rörlig ränta. Ett generellt råd är att ha två månaders utgifter som buffert. Förväntas du ta körkort, köpa bil eller genomföra en resa inom några år? Avsätt även pengar för detta innan investeringar sker.

Att tvingas sälja delar av innehavet för att exempelvis kunna köpa bilen kan innebära att försäljning sker på riktigt låg nivå.

  • Utnyttja hela lånet?

Det går att ta fulla, eller delar av, lånebeloppet. Det finns en fördel att ta hela även om du inte behöver hela summan för att täcka dina månadskostnader. Alla personer i Sverige har nämligen ett specifikt antal veckor (240) som det går att få CSN-bidrag och lån. En person som väljer att enbart ta bidrag under dessa 240 veckor har därmed även förbrukat sin möjlighet att ta lån.

Utöver att veckorna förbrukas finns även stor fördel att utnyttja hela lånebeloppet i de fall som räntan är mycket låg (framförallt om inflationen är högre).

Tänk på att veckorna gäller både bidrag och studielån. Om du väljer att ha enbart bidrag under en tid räknas de veckorna som använda. / CSN

  • Förstå risk!

Alla investeringar innebär en viss risk. Ett av de vanligaste investeringsfelen är att investeringar sker i tillgångar där personen undervärderar risken. En risk som i vissa fall kan innebära att hela det investerade beloppet förloras.

Lägre risk nås genom att exempelvis månadsspara, investera i olika index och ha så lång investeringshorisont som möjligt.

  • Betala andra lån först

Har du smålån, kreditkortsskulder eller avbetalningar? Får du pengar över från CSN-lånet bör dessa mindre lån/krediter först lösas. Räntan på CSN-lånet är ofta mindre än en tiondel än de ovan nämnda lånen.

  • Att sälja aktier kan påverka bidrag/lån

Under varje kalenderår får en person maximalt tjäna ett specifikt belopp (fribeloppet) innan summan av lån/bidrag påverkas. Inom detta belopp hamnar även kapitalvinster. Det innebär att en person som säljer aktier med höga kapitalvinster (eller även har extrajobb) bör kontrollera nivån på fribeloppet. Det lönar sig alltså att investera långsiktigt och inte sälja under studietiden!

Slutsats: Bör CSN-lånet användas till investeringar?

Om CSN-lånet bör användas till investeringar eller inte beror på flera faktorer, framförallt synen på sparande/investeringar.

Ja – för att komma igång med sparande

Spara ett par hundralappar varje månad i aktier/fonder. Detta oavsett om det är av studielånet eller inkomst av kapital. Att komma igång med sparande, redan i ung ålder, är en av de viktigaste nycklarna för ett långsiktigt sparande i livet.

Ja – för att avkastningen blir högre

Om CSN-lånet har låg ränta krävs mycket låg avkastning för att det ska bli lönsamt att investera lånesumman. Som visas ovan kan till och med sparkonto vara ett alternativ – även om ”vinsten” blir väldigt liten.

Nej – för att aldrig investera lånade pengar

Allt lånat kapital behöver någon gång betalas tillbaka.  Investeringar idag förutsätter att du har ekonomisk möjlighet att återbetala lånet 4 – 5 år senare. Hur kan du vara säker på det?

Det som avgör är:

  • Vad är räntan på CSN-lånet i förhållande till förväntad avkastning på investeringen?
  • Vilken risk tar du med investeringarna? (Indexfonder, månadssparande, långsiktighet)
  • I vilka tillgångar sker investeringar? (Stor skillnad på microbolag och index-fonder)

Läs även våra artiklar om:

Ta del av hela marknaden via IG💡

IG.com/se erbjuder en kostnadsfri app & plattform
✅ Följ hela världens marknader dygnet runt i realtid
✅ Följ & handla på börsen även när den är stängd
✅ App & plattform är mycket bra för teknisk analys
✅ Lika smidigt att gå kort som att gå lång (satsa på uppgång eller nedgång)
✅ Följ & handla råvaror, index, valutor, aktier & kryptovalutor.

  • IG är en populär CFD-mäklare bland svenskar.
  • Deras kostnadsfria plattform & app är mycket bra för teknisk analys.
  • De erbjuder handel på stängda marknader under kvällar och helger vilket ger möjlighet att ta en position efter marknaden har stängt eller innan den öppnat. Man kan exempelvis ta en position i indexet OMXs30 innan marknaden öppnar på morgonen eller efter stängning på kvällen.

Det går inte att handla CFD:s inom ISK eller kapitalförsäkring men IG rapporterar in alla dina affärer till skatteverket så de kommer förtryckta i din deklaration. Du behöver alltså inte göra något själv, bara godkänna deklarationen. Har du gått back på årets sammanlagda handel hos IG får du tillbaka pengar på skatten. Har du gått plus på årets sammanlagda handel betalar du 30 % i skatt på vinsten, precis som vid vanlig aktiehandel.

CFD (Contract For Difference) är ett derivatinstrument som gör det enkelt att ta en lång eller kort position i underliggande tillgångar så som råvaror, aktier, index, kryptovalutor & valutor.

Man äger inte den underliggande tillgången direkt när man köper en CFD, man äger istället ett instrument som följer/trackar den underliggande tillgångens kurs.

⬆️ Lång position = du tjänar pengar om priset går upp
⬇️ Kort position = du tjänar pengar på att priset går ner (blanka)

⬆️ Köpa CFD:s = ta en lång position
⬇️ Sälja CFD:s = ta en kort position (blanka)

➡️ Sälja CFD:s som du redan äger = nolla positionen
➡️ Köpa CFD:s som du tidigare har sålt/blankat = nolla positionen

När du tar en position i en CFD så satsar du på att värdet på till exempel en aktie, en råvara eller kryptovaluta skall öka eller minska. Aktien, råvaran eller kryptovalutan kallas då för den underliggande tillgången.

Om du trycker på köp så satsar du på att priset på den underliggande tillgången skall gå upp. Om du istället trycker på sälj så satsar du på att den underliggande tillgången skall gå ner (man kan lite förenklat säga att man blankar).

Detta är en av de stora fördelarna med CFD:s. Du kan på ett smidigt sätt satsa på nedgång. Man trycker helt enkelt bara på sälj och väljer hur stor position man vill ta.

I CFD:s finns en inbyggd hävstång. Den bygger på ett så kallat säkerhetskrav. Ett säkerhetskrav är ett krav på att du har minst ett visst belopp i cash på ditt konto för att du skall kunna ta en viss position.

Låt oss säga att du vill ta en position i guld som i bilden ovan. För att du skall få ta en position på ca 14 000 kr i guld så krävs det att du har ca 700 kr på ditt konto. Detta gör att du får en rejäl hävstång. Du satsar bara 700 kr men din position i guldet är på 14 000 kr. Säkerhetskravet här är då 5 %. Hävstången blir då 20 ggr (20x) när säkerhetskravet är 5 %. Du måste alltså ha 5 % av positionen storlek i cash på ditt konto.

Om din position går ner så kommer förlusten att dras från dina 700 kr. Eftersom positionen är så pass stor tack vare hävstången så behövs det väldigt små rörelser för att dina 700 kr skall dubbleras eller utraderas.

För att skydda sig mot detta så skall man se till att hålla nere storleken på sina positioner och ha rejäla marginaler på säkerhetskravet. För denna position vore det kanske rimligt att istället ha ca 7 000 kr i cash/säkerhet på sitt konto för att vara på den säkra sidan. Då har man minskat sin hävstång från 20 ggr ner till 2X. Om 7 000 kr är för mycket för dig att satsa så får du istället ta en mindre position.

Tar du för stora positioner så kommer ditt säkerhetskrav sannolikt att snabbt att raderas ut och din position kommer att stängas automatiskt.

Har du till exempel bara 700 kr på ditt konto så kanske du inte borde ta större positioner än max 1 400 kr eller liknande för att vara på säkra sidan.

Exempel:
Aktien Volvo Ab handlas för 100 kr. Du bedömer att Volvo ab kommer att stiga och köper då 10 st CFD:s med Volvo Ab som underliggande tillgång på nivån 100 kr. Din totala position/exponering är då 1000 kr i Volvo Ab.


Du har satt in 100 kr totalt på ditt CFD-konto. Om säkerhetskravet är 5 procent (%) så dras 50 kr från ditt konto som säkerhetskrav.

Om Volvo Ab stiger till 105 kr och du bestämmer dig för att stänga din position och sälja för 105 kr så har du har tjänat 5 kr x 10 = 50 kr på din affär exklusive eventuellt courtage. Det innebär att du gjort 50% i vinst på det kapital du satte in på ditt CFD-konto.

Om Volvo Ab istället sjunker till 90 kr och du bestämmer dig för att avsluta din position och sälja för 90 kr så har du förlorat 10 kr per CFD och du hade ju köpt 10 st. Du har alltså förlorat totalt 100 kr. Förlusten är lika stor som det belopp du satte in på ditt CFD-konto och det innebär att du har förlorat 100% av de pengarna du satte in på kontot.

Lämna en kommentar